房貸是負債，也是資產，我們經常分析一家公司的資產情況，資產=負債+所有者權益（凈資產），換句話說：負債=資產-所有者權益（凈資產），這個公式放在個人身上也是一樣的成立的。

　　張三擁有一套200萬的房子，首付60萬，房貸140萬，那么他的資產就是200萬，負債140萬，凈資產就是60萬。

　　如果三年后房子總價漲到500萬，那么張三的總資產就是500萬，負債140萬（在這里暫時忽略3年的償還本金），那么凈資產就是360萬，張三凈資產增加的300萬就是來自于房子升值的300萬。

　　房貸是負債是事實，不過很多人忽略了房子還是能產生現(xiàn)金流的資產。在沒有商品房之前，絕大部分人都是生活在農村，都是自己建設的房子（1998年生活在農村的人口比例為70%），在這個房子里面是不愿繳納房租的，也不會向銀行🏦進行貸款，所以可能也是因為這個關系，有不少人覺得現(xiàn)在賣房子要貸款就是“負債”，是欠銀行的錢，覺得“不舒服”，或者是被銀行“坑”了。

　　在我的印象中，即便是在農村建設房子，大多數(shù)家庭也是要向親朋好友借錢才能住上自己的房子，貸款的對象變成了自己的親朋好友，有了商品房之后貸款對象變成了銀行機構。

　　居住本來就是需要花錢的，農村的房子如果是自己的宅基地（非購買的），那么土地是免費的，那么就只有建設費用，一次性投入，然后后面不用繳納房租。

　　而來到城市以后，土地都是需要支付成本的，而又加之，各項建設成本，房價自然要高得多，全款購房的可能性要低得多。自己建房的可能性要小得多，沒有自己的房子就需要租房子，就需要支付租金。

　　所以房子是能夠產生現(xiàn)金流的?，F(xiàn)金流來自于他的租金。