流動資金貸款需求量測算是企業(yè)在尋求融資和信貸機構(gòu)處理融資需求時必須要測算的一個數(shù)值。

如何量化測算借款人的營運資金需求量，審慎確定借款人的流動資金貸款授信總額，在《流動資金貸款管理暫行辦法》中給出了一些參考方法，但一些具體指標預期銷售收入、銷售利率的測算，自有資金的確定等，都沒有進行明確界定。

所以在以往的實際工作中，大家通常是根據(jù)工作經(jīng)驗來進行測算，大抵需要掌握以下四個要點才能完成準確測算工作。

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- 正確理解辦法中所提營運資金的概念 -

廣義的營運資金又稱總營運資本，是指一個企業(yè)投放在流動資產(chǎn)上的資金，具體包括現(xiàn)金、有價證券、應收賬款、存貨等占用的資金。 狹義的營運資金是指某時點內(nèi)企業(yè)的流動資產(chǎn)與流動負債的差額。

銀監(jiān)會《參考方法》里營運資金與上述的概念均有所不同，其需求量的計算并沒有考慮到貨幣資金、應收票據(jù)、短期投資、其他應收款和應付票據(jù)、其他應付款、應付職工薪酬、應交稅費等內(nèi)容，實際計算中可以根據(jù)上述科目的實際情況進行增減，如承兌匯票占用余額較大的，可以考慮在計算流動資金周轉(zhuǎn)次數(shù)的公式中增加應收、應付票據(jù)的周轉(zhuǎn)天數(shù)。

附：營運資金量=上年度銷售收入×（1－上年度銷售利潤率）×（1+預計銷售收入年增長率）/營運資金周轉(zhuǎn)次數(shù)

其中：營運資金周轉(zhuǎn)次數(shù)=360/(存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)+應收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)－應付賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)+預付賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)－預收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)+應收票據(jù)周轉(zhuǎn)天數(shù)－應付票據(jù)周轉(zhuǎn)天數(shù))

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- 合理確定兩個預測數(shù)據(jù) -

合理確定兩個預測數(shù)據(jù)：即預期的銷售收入增長率和銷售利潤率的確定。

銷售收入增長率預測一般不超過當年國家統(tǒng)計局發(fā)布的《企業(yè)績效評價標準值》對應行業(yè)、規(guī)模的銷售增長率的優(yōu)秀值，或企業(yè)前三年的銷售收入平均增長率，新企業(yè)可以比照同行業(yè)、同規(guī)模企業(yè)，按實際情況預測。

銷售利潤率是指毛利率，一般不超過當年國家統(tǒng)計局發(fā)布的對應行業(yè)、規(guī)模的主營業(yè)務利潤率或銷售率的平均值，或企業(yè)前三年主營業(yè)務利潤率或銷售利潤率的平均值，新企業(yè)可以比照同行業(yè)、同規(guī)模企業(yè)，也可根據(jù)項目評估報告（或可研報告）確定。

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- 分清計算公式中三個減數(shù)所包含的范圍 -

減數(shù)一流動資金貸款：包括各家銀行貸款和銀行承兌匯票的風險敞口部分；

減數(shù)二其他渠道提供的營運資金：包括股東借款、發(fā)債、職工集資、財政補貼、融資租賃購入的小型設備、發(fā)行股票、非金融機構(gòu)融資等；

減數(shù)三自有資金：主要是指所有者權(quán)益中用于資金日常營運的部分即自有流動資金。

附：新增流動資金貸款額度=營運資金量－借款人自有資金－現(xiàn)有流動資金貸款－其他渠道提供的營運資金

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- 掌握計算公式中自有資金的三種計算方法 -

這是流動資金貸款額度測算的核心，針對不同的企業(yè)選擇不同的自有資金的計算方法是準確測算流動資金貸款額度的關鍵。

方法一，自有資金=貨幣資金，這是最簡單的計算方法，也是最不準確的計算方法，應謹慎使用。適應范圍：計算期無流動資金貸款、流動資產(chǎn)大于流動負債，且已進入穩(wěn)定發(fā)展周期的企業(yè)；

方法二，自有資金=流動資產(chǎn)-流動負債，這是最常用的方法，主要適應計算期流動資產(chǎn)大于流動負債，且無中長銀行借款的企業(yè)，一般貿(mào)易性企業(yè)均可采用此方法計算；

方法三，自有資金=企業(yè)所有者權(quán)益+長期負債-長期資產(chǎn)（包括長期投資、固定資產(chǎn)、無形及其它資產(chǎn)、長期待攤），該方法與方法二大同小異，主要適應資產(chǎn)負債比較復雜的集團客戶和大中型企業(yè)等，一般生產(chǎn)型企業(yè)也可以采用該方法。

對同一個企業(yè)，采用不同的測算方法，流動資金貸款的需求額度可能完全不同。針對不同企業(yè)的情況，選擇適合該企業(yè)的測算方法，可以使我們的測算更準確，也更容易發(fā)現(xiàn)企業(yè)真正存在的問題。

一般來說，測算出來的流動資金貸款需求額度大于申請額度的，表明借款人有可能要增加自有資金投入，如增加股東投入、引進戰(zhàn)略投資者或到其他銀行再融資；

小于申請額度的，那就表明申請人的借款用途可能不是全部投入生產(chǎn)經(jīng)營，是否存在挪用于固定資產(chǎn)投資或房市、股市的可能；如果為負值，那就說明企業(yè)日常經(jīng)營根本不需要貸款，除非一次性如賑災物資生產(chǎn)、農(nóng)副產(chǎn)品收購等。

從以上詳盡的測算方法來看，要完成流動資金貸款需求量測算，并不是一件易事，尤其是對于測算企業(yè)量較大的金融機構(gòu)而言，這樣的人工測算方式略顯繁雜。

在數(shù)字化不斷發(fā)展的背景下，不少大型金融機構(gòu)以及數(shù)字化金融科技公司也在升級轉(zhuǎn)變，借助科技算法力量推出相關智能測算系統(tǒng)。

由中壬銀興原創(chuàng)研發(fā)的PVE債權(quán)評測系統(tǒng)即可高效完成企業(yè)流動資金貸款需求量的一鍵測算。這一測算依靠的是大數(shù)技術、PVE算力、前言算法以及人工智能等技術，一鍵輸入企業(yè)的財報、流水和納稅申報表，即可完成流水反欺詐校驗，快速輸出真實精準的企業(yè)現(xiàn)金流區(qū)間值和詳細的企業(yè)測評報告，幫助金融機構(gòu)快速了解企業(yè)經(jīng)營實況，為后續(xù)信貸決策如是否進件、授信額度等提供參考。

中壬銀興PVE債權(quán)評測系統(tǒng)專中小微企業(yè)量身打造，適用于中小微企業(yè)復雜多變的經(jīng)營成長特點。

與其他金融機構(gòu)特有的系統(tǒng)不同，借助中壬銀興PVE債權(quán)評測系統(tǒng)，中小微企業(yè)也可以進行自主測算，在申請融資前對自身的資金需求量和還貸能力有更為科學的把控，減少融資過程因信息不對稱的踩“坑”行為。

此外，系統(tǒng)也可作為企業(yè)現(xiàn)金流健康體檢的方式之一，全面護航中小微企業(yè)成長。

▲中壬銀興PVE債權(quán)測算明細-部分

總而言之，科學合理地測定企業(yè)流動資金占用額，并以此為基礎，確定不同時期流動資金貸款的合理需求額，以提高資金使用效率，確保資金合理使用，是中小微企業(yè)融資和信貸機構(gòu)進件審核的必備流程。