近期,互聯(lián)網(wǎng)貸款全方位收緊,從數(shù)據(jù)采集到貸后催收,從頭到腳迎來集中整治與強(qiáng)力監(jiān)管。在此背景下,早已引發(fā)各方關(guān)注、但一直沒公布統(tǒng)一監(jiān)管文件的聯(lián)合貸款,又重回輿論視野。畢竟頭和腳管住了,沒道理不給聯(lián)合貸款一個(gè)明確說法。

但聯(lián)合貸款,不僅僅是產(chǎn)品創(chuàng)新和模式創(chuàng)新,更帶來了金融生態(tài)的深層次變革,利弊優(yōu)劣,三句五句說不清楚;如何監(jiān)管,也遠(yuǎn)非“禁”與“不禁”所能涵蓋。

太過復(fù)雜,需從頭說起。

聯(lián)合貸款因何而生?

聯(lián)合貸款并不神秘,很多人以為它是金融科技公司的模式創(chuàng)新,其實(shí)不過是銀團(tuán)貸款的模式化用。

監(jiān)管將銀團(tuán)貸款界定為“由兩家或兩家以上銀行基于相同貸款條件,依據(jù)同一貸款合同,按約定時(shí)間和比例,通過代理行向借款人提供的本外幣貸款或授信業(yè)務(wù)?!甭?lián)合貸款也是這樣,兩家或兩家以上持牌放貸機(jī)構(gòu),基于協(xié)議安排聯(lián)合發(fā)放貸款。

銀團(tuán)貸款里,有牽頭行、參與行和代理行之別,在“信息共享、獨(dú)立審批、自主決策、風(fēng)險(xiǎn)自擔(dān)”四原則下,各方權(quán)責(zé)分工各異。牽頭行負(fù)責(zé)貸前調(diào)查、確定貸款條件并組建銀團(tuán),代理行代表大家進(jìn)行貸款發(fā)放、收回和統(tǒng)一管理,其他參與者統(tǒng)稱為參與行。

聯(lián)合貸款里,基本也是一家機(jī)構(gòu)負(fù)責(zé)獲客、貸前初審、貸款管理和回收,其他持牌機(jī)構(gòu)在獨(dú)立審批、獨(dú)立決策并與借款人獨(dú)立簽署合同的基礎(chǔ)上參與進(jìn)來,同樣要遵循“信息共享、獨(dú)立審批、自主決策、風(fēng)險(xiǎn)自擔(dān)”等基本原則。

銀團(tuán)貸款又稱辛迪加貸款,為大額借款項(xiàng)目而生,合多家銀行之力,滿足大型基建和集團(tuán)公司貸款需求。聯(lián)合貸款,則為小額普惠金融而生,合多家機(jī)構(gòu)之力,優(yōu)勢互補(bǔ),降低成本,為普惠金融提供新的解決方案,也助力金融機(jī)構(gòu)科技轉(zhuǎn)型走上快車道。

(1)破局普惠金融難題